新华网杭州10月15日电 长期以来被视为中国“市场经济风向标”“商业文明先行者”的温州人，在不久前集中爆发的民企债务危机中遭遇了折戟之痛。“温州财团”从“炒棉花”“炒大蒜”“炒煤”“炒房”……直至“炒钱”，以实业起家的温州人却迷失在各种急功近利的“炒团”之中，迷恋虚拟资本游戏，倚重高息的民间借贷，押宝房地产，最终只能饮鸩止渴，埋下了债务危机的伏笔。“不差钱”的温州人遭遇“钱荒”。“快钱游戏”遭重创再次为温州经济敲响了警钟。

　　过度投机催生“快钱游戏”

　　“走遍千山万水、历经千辛万苦、说尽千言万语、想尽千方百计”的“四千精神”，“白天当老板，晚上睡地板”的创业形象，是改革开放三十多年来浙江、温州商人打天下的“发家之宝”。

　　但是记者在温州采访时发现，部分温州商人过度投机心理日趋明显，一边是疯狂的“快钱游戏”，一边是不断加剧的“产业空心化”。

　　“办厂的老板被炒房的老婆瞧不起”，在温州商界流传这样一个源于真人真事的说法，当地一位有一家1000多名员工的工厂企业主，一年辛苦下来利润不足百万元，而他的妻子在上海投资了10套房产，8年间获利超过3000万元。

　　浙江阔帅服饰有限公司董事长徐政杰说：“温州的服装企业中，绝大部分都在做多元化投资。有实力的自己开发房地产，小的企业就炒楼。”相关统计数据显示，“2010温州市百强企业”中，除两家房地产公司和6家建筑公司外，40多家制造业企业，无一不涉足房地产开发，其中包括康奈、奥康、报喜鸟等知名制造业企业。

　　在全国各地的“投资潮”中到处可以看见温州人的身影。温州资本于2003年进军山西煤矿、2007年收购新疆油井，“投资视野”越来越开阔。在2008年金融危机爆发之后，温州资本开始涉足创投公司、小额贷款公司等金融领域，并于近一两年的时间中，在流动性收紧的背景下投向民间借贷市场。

　　据中国人民银行温州市中心支行报告，温州民间借贷市场规模约1100亿元，占全市银行贷款的20%。据温州市有关部门对全市346家一般社会主体监测，上半年累计发生民间借贷485.5亿元，同比增长43%。

　　“前两年在房地产市场，最近则在资本市场，在‘造富神话’的刺激下，温州越来越多以实业为本的民营企业家们显得躁动不安。今天温州的民间借贷，已经到了疯狂的地步。”温州中小企业促进会会长周德文说。

　　天下没有免费的午餐

　　一位经济学者表示，温州经济模式的本质就是以低成本大规模生产商品，并以低利润的价格优势占领市场。当这种模式因产能过剩以及成本大幅上涨之后便无出路。这促使温州人又转向资产炒作，如房地产、股票、大宗商品等。“利滚利的‘快钱游戏’表面上看是‘马太效应’，其实任何行业高收益背后都是高风险，此次民间借贷迫近‘崩盘’就说明天下没有免费的午餐。”

　　周德文表示，这几年温州老板虽然一直在搞投资，但基本上是找能给他们带来收益快、短期回报高的项目、产业，包括投资房地产、高利贷等暴利行业，而且相互“跟风”，这种投资的方式，外部环境一旦发生变化，就可能造成灭顶之灾。

　　浙江东日股份有限公司董事长周前认为，温州中小企业资金链断裂与温州商人将大量流动资金投入房地产行业不无关系。“温州老板中的绝大部分都在利用流动资金投资房产，以期回报最大化，却忽略了投资风险。因为房产的投资回利需要一个过程，恰恰又碰上政府出台限购政策，房屋无法出手，导致实业资金链断裂，无奈只能转向高利贷。”

　　今年以来，在国家货币政策的深度影响下，温州中小企业普遍遭受“三荒两高”严重困境，在各种宏观经济不利因素“夹击”下，温州民间借贷变得异常活跃，企业与公众参与民间借贷“炒钱”意愿强烈，记者调查中了解到，实际上一些民间借贷月利息折合已超过5分。换言之，“5分利”等于资金的年回报率是60%，相当于一般制造业年利润率的6倍。专业人士称，如此离谱的超高利润率是不可思议的。

　　而在资产炒作的背后，是温州实体经济危机。浙江大虎打火机有限公司董事长，有打火机“教父”之称的周大虎印证了周德文的观点，温州产业以低、小、散为主，在产能过剩的大背景下，近年来生存环境越来越差，基本年利润率在3%至5%之间，却不得不承受原材料和劳动力成本大幅上涨的压力。

　　当地不少政府官员和企业家同时担心，越来越多的企业都赶着去“一夜暴富”，究竟谁还会安心做实业？没有实体经济支撑，谁来支撑经济发展、解决就业等基本的民生问题？

　　“温州财团”何去何从？

　　“哪里有市场，哪里就有温州人；哪里没有市场，哪里就出现温州人”。长期以来领经济风气之先的温州人在这次债务危机风波前前后后表现出来的浮躁之气，却发人深省出自草根长自实业的投资者们变得过度投机，任由实体经济产业空心化，热衷“泡沫经济”、虚拟经济、抱团闯市场的人们变成跟风去炒作……

　　“这种现象值得引起高度关注。”周前说，比如温州很多企业家不了解、不懂得房地产、金融行业，却只因为看到别人赚钱了自己就蠢蠢欲动，热衷赚“快钱”，贪大求快，将会导致很多问题出现。“因为任何一个行业都有高峰和低谷，没有一个行业是永远阳光普照的。同时温州企业和商人的学识、能力、素质还是有待系统学习，提高自己对宏观经济运行的判断敏锐度和正确度。”周前说。

　　相关专家表示，实体经济因成本上涨与产能过剩而恶化，大量闲置资金流入资产领域吹大泡沫，如果不及时抑制，那么最终出现金融风险。企业必须踏踏实实地用各自的方式解决融资困境、实现技术创新。温州的出路是转型，就如中国经济所面临的压力一样，而不是继续依靠低成本的商品制造或资产投机生存。

　　中国民营企业的代表企业之一、全国最大的低压电器生产商之一正泰集团董事长南存辉说，转型不是简单的转行、转业。实业永远是基础，发展实业，要立足自身、立足本地区，保持自己的优势，通过技术创新，营销模式创新、发展模式创新，努力从附加值低的产品制造、服务向产业链高端升级，实现产业的提升发展。

　　周德文认为，大部分的温州企业缺乏完整的公司治理结构，决策实际上还是在靠老板凭经验拍脑袋，这样的管理模式将会增加更大的风险。引进现代企业管理制度、风险评估机制，强化自身约束，增加公司经营信息、财务信息等的透明度，都是摆在温州商人面前的发展之路。