漫画 章丽珍

　　浙江在线11月17日讯 昨日，在岸人民币兑美元收报6.87，刷新近八年新低。实际上，自今年10月1日正式纳入SDR后，人民币汇率持续下跌，一些投资者坐不住了，他们担心自己手中的人民币会变得越来越不值钱，欲将手头的人民币换成美元或其他外币资产。

　　要不要把手里的人民币换成美元？换了美元怎么理财？借美元升值发点“洋财”好发吗？带着诸如此类的问题，记者咨询了业内的理财专家。

　　甬城市民关心人民币走势

　　“从10月1日的6.6513，到今天的6.8689，贬值幅度超过3%，按照这个势头，要防资产缩水，我恐怕该持有一些美元了……”昨天，市民周女士对记者说。

　　事实上，今年以来，伴随着人民币的跌跌不休，“要不要购汇”让不少市民纠结。然而，理财师们关于“汇兑成本以及人民币汇率的下跌幅度未必能抵过人民币理财收益”的解释和建议让大多数人表示信服。事实也证明，今年前三季度，人民币尽管下跌却不失平稳。

　　而10月以来的凶猛跌势，让部分投资者坐不住了。先是人民币纳入SDR，再是特朗普当选美国总统后美元指数的快速上涨，短短一个半月，人民币兑美元的汇率中间价已接连跌破三个关口，期间跌幅远远超过今年1月至9月的整体下跌幅度。

　　来自甬上各大银行的信息显示，10月中旬起，市民的购汇意愿开始攀升，个人购汇开始放量。银行人士表示，眼下，除了留学、旅游等外币刚需人群外，普通市民也开始密切关注人民币的涨跌行情。

　　买美元理财产品未必划算

　　“如果未来没有外汇使用需求，短期也没有去境外旅游的安排，单纯出于投资目的，我个人不建议市民把人民币换成美元，特别对那些资金实力一般的老年投资者。他们要用的时候还是要把外币换回人民币使用，这个过程中还要承担一些汇率波动的风险。”浦发银行宁波分行财富管理中心理财师陈培红告诉记者。她提醒说，不能只看到升值贬值，还要看两个币种的投资渠道和投资收益情况，以及货币兑换产生的差价等成本。“拿美元来说，我们银行今天下午的购汇价是6.8828，你把现汇卖给银行是6.8559，差价是0.4%，而你把现钞卖给银行的价格是6.8003，差价1.2%。目前美元的理财产品，收益率一般在2%到2.5%，而人民币理财产品一般在4%到5%。另一方面，目前外币理财市场中，产品相对较少，以美元为主，高息货币很难看到。

　　这就是说，如果只想存个定期或者买银行理财产品来打理外汇的，理财的选择渠道相对较少。

　　若一定要购汇，也未必仅限于美元。事实上，今年以来，美元兑人民币的涨幅在众多货币中其实并不起眼。来自银行间市场人民币兑美元即期汇率显示，2016年年初至今，人民币兑美元汇率从6.52跌至6.87，跌幅为5.4%；而人民币兑澳元汇率则从4.74跌至5.17，跌幅逾9%；人民币兑欧元和日元的汇率跌幅则分别为4.4%和16%。

　　出国留学旅游要提早换汇

　　对于一些中产家庭，未来有送孩子出国留学打算的，可以拿出每年可投资金融资产的十分之一左右用来购买美元，作一个资产配置。陈培红说：“我有个客户，家庭年可支配金融投资资产约30万元，孩子读初一，目前并不确定是不是大学到国外去读，我建议他们一年花3万元人民币来买一些美元存起来，既作为未来可能的孩子海外求学的资金准备，也为家庭财富的增值保值寻找一个新的途径。如果孩子正在海外求学的，可以适当多购一点美元。”

　　也有理财师认为，随着子女留学、海外旅游、海淘购物，中产家庭中对于外币消费需求越来越多，这部分群体可以适当加一点家庭外汇储备。尽管外汇理财收益相对人民币理财要低，但是对于经常要使用外币的家庭而言，还是很有吸引力的。理财师提醒，在购买理财产品时可以货比三家，每家银行的理财产品收益率会有差异。如果你从A银行购汇，又看到B银行的美元理财产品收益率相对高点，这时你可不能像存取人民币一样，直接把美元从A银行里取出来存到B银行里去买理财产品，存款一搬家，你要损失1.2%左右的差价。因此，最好的办法是做汇转账，不要现金搬来搬去。

　　外币资产配置

　　不能盲目跟风

　　对于一些高收入群体，有海外置业或者投资需求的，理财师们建议买美元宜早不宜迟，未来一段时期，人民币兑美元还有一定的下跌空间，美元破7是个大概率事件。

　　总之，买不买美元，要根据家庭资产实力以及未来需求来作决定，不能盲目跟风。“全球资产配置”近年来成为投资界的热词，美元资产在相当一段时间内仍是全球最稳健保值的资产之一，但对于本金尚未达到一定金额，纯粹想赚取收益的投资人而言，现在换美元，无论是放家里还是去理财，都不值得。与此同时，如何筛选风险和收益相配的理财产品成为当下的一道难题。

　　据理财师透露，不考虑极高端的理财渠道，目前普通投资者拥有美元在国内理财的渠道一般来说主要有四个：银行美元理财产品、银行活期定期存款、美元计价QDII以及B股。近两年来，以美元计价的开放式QDII基金成了投资美元的一种渠道。投资QDII的方式通常有两种：一是通过相应金融机构直销柜台或官方网站购买基金；二是通过代销机构或代销网站购买。由于QDII基金并不受个人购汇额度的限制，同时具有收益丰厚、投资范围广、起投金额低、锁定期限灵活等优势，因此成为不少投资者借道投资海外市场的一种途径。不过需要提醒的是，由于购买QDII基金佣金较高，建议投资者在购买前充分了解和其相关的管理、认申购、赎回等费率。